Η βιωσιμότητα μιας επιχείρησης συνιστά θεμελιώδες κριτήριο για τη χορήγηση χρηματοδότησης και πιστώσεων από το τραπεζικό σύστημα. Στο πλαίσιο αυτό οι τράπεζες εφαρμόζουν ένα αυστηρά δομημένο σύστημα αξιολόγησης, με στόχο να διασφαλίσουν ότι η κάθε επιχείρηση διαθέτει την απαραίτητη ανθεκτικότητα, ώστε να ανταποκρίνεται στις οικονομικές της υποχρεώσεις και να παραμένει ενεργή σε βάθος χρόνου.
Βασικά κριτήρια αξιολόγησης
• Οικονομικά στοιχεία και αποτελέσματα: Αναλύονται ισολογισμοί, καταστάσεις αποτελεσμάτων χρήσης, ρευστότητα, κερδοφορία, δείκτες μόχλευσης και αποδοτικότητας, με ιδιαίτερη έμφαση στη δημιουργία θετικών ταμειακών ροών
• Ιστορικό και φερεγγυότητα: Εξετάζεται η πιστοληπτική εικόνα, η συνέπεια στις πληρωμές, καθώς και τυχόν καθυστερήσεις ή ληξιπρόθεσμες οφειλές
• Διοίκηση και οργανωτική δομή: Η εμπειρία και το όραμα της διοικητικής ομάδας αποτελούν κρίσιμους παράγοντες, ενώ αξιολογείται η σαφήνεια ρόλων, η διαδικασία λήψης αποφάσεων και η στρατηγική ανάπτυξης
• Κλάδος δραστηριότητας και εξωτερικό περιβάλλον: Αναλύονται οι τάσεις της αγοράς, ο ανταγωνισμός, οι ευκαιρίες και οι απειλές, καθώς και η θέση της επιχείρησης στο οικονομικό περιβάλλον
• Επιχειρηματικό σχέδιο και προοπτικές ανάπτυξης: Εξετάζεται η στρατηγική, η καινοτομία, καθώς και η δυνατότητα προσαρμογής στις εξελίξεις.
Διαδικασία αξιολόγησης
Η διαδικασία ξεκινά με την υποβολή αιτήματος χρηματοδότησης, συνοδευόμενου από οικονομικά στοιχεία, επιχειρηματικό πλάνο και λοιπά δικαιολογητικά. Ακολουθεί ενδελεχής ανάλυση δεδομένων μέσω δεικτών και stress tests. Συχνά πραγματοποιούνται επισκέψεις στις εγκαταστάσεις και συνεντεύξεις με τη διοίκηση, ώστε να διαμορφωθεί σφαιρική εικόνα. Παράλληλα, εξετάζεται η επάρκεια εξασφαλίσεων (υποθήκες, ενεχυριάσεις κ.λπ.) που μειώνουν τον τραπεζικό κίνδυνο.
Η διαδικασία ολοκληρώνεται με τη λήψη απόφασης, όπου καθορίζονται οι όροι χρηματοδότησης.
Παράγοντες που επηρεάζουν τη βαθμολογία βιωσιμότητας
• Σταθερότητα εσόδων και κερδών
• Ποικιλία και ποιότητα πελατολογίου
• Επίπεδο χρέους και χρηματοοικονομικής μόχλευσης
• Ικανότητα προσαρμογής σε αλλαγές της αγοράς
• Επιρροή εξωτερικών παραγόντων (νομοθεσία, οικονομικές κρίσεις).
Η αξιολόγηση της βιωσιμότητας αποτελεί μια πολύπλευρη διαδικασία, που συνδυάζει χρηματοοικονομικά δεδομένα, διοικητικές ικανότητες και στρατηγική προοπτική. Οι επιχειρήσεις που επιδεικνύουν διαφάνεια, συνέπεια και σαφή προσανατολισμό ενισχύουν σημαντικά τις πιθανότητες έγκρισης χρηματοδότησης.
Του Κωνσταντίνου Παυλ. Κρανιώτη
Οικονομολόγου, επικεφαλής των εταιρειών P K Properties and Financial Services Ι.Κ.Ε. και Northwind KS Ι.Κ.Ε., οικονομικού επόπτη 11ου ΠΤ Νοτιοανατολικής Πελοποννήσου
